Tržište kriptovaluta visoko je oktansko igralište za dnevne sanjare Lamba i investitore. Neke je od njih preko noći obogatio gotovo preko noći, a druge sveo na rub bankrota. I naravno, usred svih ovih kaotičnih događanja nesretna je strana industrije, gdje sumnjive prakse čine tržište izuzetno mutnim.
Tržište kriptovaluta dovelo je do brzog uspona previše tvrtki. Dvogodišnje burze sada svakodnevno trguju kriptovalutama vrijednim milijardama dolara, nešto što su mnoge tradicionalne financijske institucije pokušavale postići više od stoljeća.
Na primjer, BitForex svakodnevno obrađuje preko 5 milijardi dolara transakcija, dok se Londonska burza, globalna sila koja postoji već više od dva stoljeća, i dalje bori da dosljedno podudara svoje brojke. Platforma također pobjeđuje svoje popularnije konkurente po količini trgovine, unatoč tome što ima kontrastno manji promet.
To je rekao, nedavno istraga koju je Bloomberg provodio na uslugama razmjene kriptovaluta kao što je Bitforex daje prilično iskrivljenu sliku. Otkrilo je da većina mreža kripto razmjene s velikim odstupanjima u obujmu omogućuje korisnicima da zloupotrebe sustav ili potaknu inflaciju obima trgovine.
Rezultat je to da su ulagači nesumnjivi ulagači vjerojatno namamljeni impresivnim količinama trgovine, koje umjetnoj aktivnosti daju lažnu vjerodostojnost razmjeni. Međutim, stvarnost što se zapravo događa pogađa klijente nakon što pokušaju unovčiti, što se može pokazati velikom glavoboljom.
To je zato što su takve platforme poticale korisnike da izvrše zrcaljene transakcije, pa je tako malo korisnika zapravo zainteresirano za kupnju ili prodaju kripto podataka unutar platforme. Prema Garrettu Jinu, potpredsjedniku BitForexa, velik je obim trgovine na burzi rezultat sustava nagrađivanja koji potiče transakcije.
To je otkrio e-poštom Bloombergu. Transakcijski rudarski sustav burze navodno isplaćuje 1,20 USD digitalnih tokena za svaki 1 USD plaćen u transakcijskim naknadama. Ovo promovira pranje trgovine, praksu opetovane kupnje i prodaje kripto imovine radi napuhavanja aktivnosti.
Prema VP-u, sustav je dizajniran da nagrađuje korisnike Bitforexa kako bi ih potaknuo na međusobnu trgovinu. Također je naglasio da se tvrtka protivi svim oblicima tržišne manipulacije i zlostavljanja, te rekao da će se sadašnji sustav nagrađivanja ionako uskoro završiti.
Garrett je naglasio složenost sprječavanja pranja novca rekavši da su samo korisnici koji imaju dva računa počeli trgovati sami sa sobom. Klijenti na burzi smiju imati više računa i trgovati s kime god se odluče, stoga rupa.
Brojne druge platforme također imaju slične poticane programe i uključuju DOBI Trade, CoinSuper, FCoin i CoinBene. U slučaju Bitforexa Monetarna uprava Singapura ne regulira ga i djeluje na neprozirnom tržištu na kojem ne postoje jamstva za investitore. To je prema izjavi MAS-a, koja je također otkrila da mreža možda nema dovoljno kupaca i prodavača, što rezultira značajnim problemima s povlačenjem.
Teško je suzbiti praksu razmjene kriptovaluta
Wash-trgovanje je praksu koju je teško zaustaviti jer postoje oblici slični njoj koji se poduzimaju iz opravdanih razloga. U nedavnom intervju s Unchained, Izvršni direktor Binancea, Changpeng Zhao, poznat i kao CZ, naglasio je složenost suzbijanja prakse, kao i drugih aktivnosti manipulacije tržištem.
Govorio je o mjerama koje je njegova tvrtka poduzela za suzbijanje tržišne manipulacije i trgovanje iznutra, te otkrio da Binance zahtijeva od zaposlenika koji kupuju kriptovalute da digitalna sredstva drže 30 dana prije prodaje. Tvrtka očito obeshrabruje svoje zaposlenike u dnevnom trgovanju, što ionako nije produktivan pothvat, prema Crypto exec.
Izvršni direktor razmjene kriptovaluta Binance, Changpeng Zhao (zdesna) s singapurskim premijerom, Lee Hsien Loong (lijevo).
Također je razgovarao o problemu trgovanja pranjem koji utječe na tržište, ustvrdivši da u Binanceu nikada nije bilo dokaza u vezi s trgovinom iznutra ili tržišnim manipulacijama. Također je objasnio da postoji razlika između trgovine i pranja novca.
Prema izvršnom direktoru, nije lako utvrditi u kojoj fazi pranje-trgovanje postaje tržišna manipulacija, navodeći: “Dakle, konceptualno da, ako je Bitcoin na drugim burzama trenutno 6.300 USD, a na drugima se trguje 7.000 USD, onda najvjerojatnije postoji neka vrsta manipulacije, ali kako to definirate, kako to spriječiti? “
Upitan o njegovim stavovima o nedavnom potezu ShapeShifta da uvede strogo sprječavanje pranja novca (AML) i (Upoznaj svog kupca KYC) nakon optužbi za uvlačenje u cijene tržišne manipulacije, CZ je odbila komentirati rekavši da je teško suditi o navodima iz izvana.
Na potezu tvrtke da usvoji nove politike nakon zahtjeva za manipulacijom tržištem, rekao je da postoje mnogi unutarnji čimbenici koji se uzimaju u obzir prilikom donošenja takvih odluka. Izrazio je uvjerenje da je Erik Tristan Voorhees, suosnivač ShapeShifta, najvjerojatnije donio najbolju odluku za svoju tvrtku.
