سازنده دای چیست؟ | راهنمای مبتدیان

سازنده دای چیست?

ارائه دهنده یک جایگزین مناسب برای پایدار کوین به Tether ، Maker یک بستر قرارداد هوشمند است که Dai را کنترل و می فروشد. غیرمتمرکز و بی اعتماد ، پلت فرم Maker با استفاده از مکانیزم های بازار خارجی و مشوق های اقتصادی ارزش Dai را به یک دلار آمریکا تثبیت می کند.

با حذف ضرورت اعتماد به یک سازمان متمرکز و دردسر حسابرسی های شخص ثالث ، Maker یک سیستم پایدار Bitcoin را ارائه می دهد که به طور کامل در بلاک چین Ethereum قابل بررسی است.

Maker’s Dual Coin System

سازنده سازنده دارای دو سکه است: Makercoin (MKR) و Dai (DAI).

سازنده کوین – نشانه ای با قیمت ناپایدار که برای اداره سازه سازنده استفاده می شود

دای – سکه ثابت قیمت که برای پرداخت ، پس انداز یا وثیقه مناسب است

مقایسه دای با Tether

شباهت ها

• قیمت – هر دو به قیمت یک دلار آمریکا متصل هستند
• نوع دارایی – هر دو دارایی مورد وثیقه هستند
• قابلیت استخراج معدن – هر دو سکه غیرقابل استخراج هستند

تفاوت

• دارایی وثیقه – Tether با کمک دلار فیات ایالات متحده در ذخایر بانکی حسابرسی شده پشتیبانی می شود در حالی که Dai با قراردادهای هوشمند Ethereum با وثیقه اضافی پشتیبانی می شود.
• تثبیت قیمت – قیمت Tether کاملاً از توانایی یک دارنده در مبادله یک Tether با یک دلار آمریکا حاصل می شود. قیمت دای با استفاده از عوامل بازار خارجی مانند موقعیت های بدهی وثیقه ای (CDP) ، مکانیزم بازخورد مستقل و مشوق های اقتصادی خارجی در یک دلار آمریکا تثبیت می شود.
• بلاکچین – Tether از طریق پروتکل Omni Layer در بلاکچین بیت کوین صادر می شود در حالی که Dai در بلاک چین Ethereum صادر می شود.
• تمرکززدایی – Tether اساساً متمرکز است زیرا فقط توسط Tether Limited ایجاد یا از بین می رود. از سوی دیگر ، دای غیرمتمرکزتر است زیرا دای فقط می تواند توسط هر یک از کاربران ایجاد و نابود شود.

چرا Stablecoins مورد نیاز است

ارزهای رمزپایه معمولی به دلیل نوسانات بی نظیرشان برای هر نوع پرداخت مستقیم یا استفاده به عنوان وثیقه ایده آل نیستند. برای جلوگیری از نوسانات عظیم ارزش ، به منظور کاهش ریسک دارایی های رمزنگاری شده جیوه ای ، به زنجیره های ثابتی نیاز است.

Dai Stablecoin استفاده می کند

Maker چهار بازار گسترده را پوشش می دهد که می توانند از استفاده از Dai بهره مند شوند.

1. بازارهای قمار – شرط بندی های طولانی مدت غیر منطقی است که با ارزهای رمزپایه فرار انجام شود. ارزهای رمزپایه فرار ، قمارباز را نه تنها در معرض خطر شرط بندی بلکه در معرض خطر قیمت اصلی دارایی قرار می دهند. استفاده از ارز رمزپایه ثابت مانند دای به قمارباز اجازه می دهد خطر خود را تنها به شرط بندی خود در قمار منزوی کند.
2. بازارهای مالی – وثیقه پایدار قیمت مانند Dai برای گزینه ها و قراردادهای هوشمند مشتق شده در بخش مالی مورد نیاز است. موقعیت های بدهی وثیقه ای Maker همچنین اهرم تجارت غیرمتمرکز غیر مجاز را ارائه می دهد.
3. تجارت بین المللی – هزینه معاملات بین المللی می تواند قابل توجه باشد. دای اجازه می دهد تا نوسانات ارزی به اندازه کافی کاهش یابد و همچنین واسطه ها را از روند معامله حذف می کند.
4. سیستم های حسابداری شفاف – با معاملات کاملاً قابل تأیید ، دای به دولت ها ، شرکت ها و سازمان ها اجازه می دهد تا کارایی خود را افزایش دهند و احتمال فساد را کاهش دهند.

توابع اساسی MKR

MKR در پلتفرم سازنده سه نقش اساسی دارد:

1. علامت برنامه

شما فقط می توانید از MKR برای پرداخت هزینه های تعلق گرفته به CDP های تولید کننده Dai در سیستم سازنده استفاده کنید. هنگام پرداخت هزینه ، MKR “سوزانده” می شود یا از عرضه خارج می شود. با سوزاندن MKR ، میزان عرضه MKR کاهش می یابد. اگر تقاضا برای Dai و CDP افزایش یابد ، تقاضا برای MKR نیز باید افزایش یابد.

2. نشانه حکمرانی

دارندگان MKR از رمز برای رای دادن به مدیریت ریسک و تدارکات سیستم Maker استفاده می کنند. روند رأی گیری سازنده از طریق رأی گیری تأیید مداوم انجام می شود.

رای گیری تصویب مداوم – هر دارنده MKR می تواند با MKR که در اختیار دارد به هر تعداد پیشنهاد رای دهد. هر دارنده MKR همچنین می تواند پیشنهاد جدیدی ارائه دهد. رأی دهندگان می توانند هر زمان که بخواهند رای خود را پس بگیرند یا رأی دهند. پیشنهادی که بیشترین رای را از همه دارندگان MKR داشته باشد به “پیشنهاد برتر” تبدیل می شود و می تواند برای اعمال تغییرات در پارامترهای خطر سیستم فعال شود.

3. منبع سرمایه گذاری

اگر بخشهایی از سبد وثیقه تحت وثیقه قرار نگیرند ، سیستم سازنده به طور خودکار نشانه های MKR جدید ایجاد می کند و آنها را در بازار به فروش می رساند. این امر بلافاصله پول جمع می کند تا از کمبود ارزش در سیستم استفاده کند و کل سیستم سازنده را از ورشکستگی بازگرداند. حاکمیت نامناسب باعث کمرنگ شدن ارزش توکن های MKR می شود. این یک سیستم مجازات ایجاد می کند که باید منافع رای دهندگان سازنده را با منافع کل سیستم سازنده هماهنگ کند.

نحوه کار سیستم سازنده

برای تعامل کاربر با سیستم ساز ، ابتدا باید موقعیت بدهی وثیقه ای ایجاد کند.

موقعیت های بدهی وثیقه دار

برای ایجاد Dai در Maker Platform ، کاربر باید از Ethereum خود در قراردادهای هوشمند منحصر به فرد Maker موسوم به موقعیت های بدهی وثیقه دار (CDP) استفاده کند. اگرچه CDP ها Dai را برای استفاده کاربر ایجاد می کنند ، اما با گذشت زمان با نام “هزینه پایداری” نیز به آنها علاقه می رسد.

در حال حاضر ، Pooled Ether (PETH) تنها نوع وثیقه ای است که در بستر سازنده پذیرفته شده است. برای بدست آوردن Dai از CDP ، ابتدا کاربر باید Ether خود را به PETH تبدیل کند.

تعامل کاربر با CDP چهار مرحله اساسی دارد:

1. ساخت CDP. کاربر ابتدا یک تراکنش را برای ایجاد CDP به Maker ارسال می کند. سپس کاربر باید PETH خود را برای وثیقه CDP ارسال کند.
2. تولید دای. سپس کاربر معامله ای را با بیان مقدار دای مورد نظر از CDP ارسال می کند. با دریافت کاربر از Dai ، مقدار معادل بدهی به شکل PETH در یک قرارداد هوشمند بسته می شود. کاربر تا زمان پرداخت بدهی معوقه Dai نمی تواند به این وثیقه قفل شده دسترسی داشته باشد.
3. سازش بدهی. برای دریافت وثیقه خود ، کاربر باید بدهی معوق خود را در CDP پرداخت کند و همچنین “هزینه ثبات” را پرداخت کند که اساساً به عنوان سود بدهی معوق عمل می کند. هزینه های ثبات باید به MKR پرداخت شود در حالی که بدهی معوق فقط با پرداخت دای قابل پرداخت است.
4. برداشت وثیقه. پس از پرداخت هزینه بدهی و ثبات کاربر ، کاربر می تواند با ارسال معامله به Maker سرانجام وثیقه خود را پس بگیرد.

پارامترهای خطر CDP

دارندگان MKR برای اطمینان از پایداری سیستم سازنده در چهار پارامتر اصلی خطر برای CDP رای گیری می کنند:

1. سقف بدهی – حداکثر میزان بدهی که می تواند توسط یک نوع CDP ایجاد شود
2. نسبت تصفیه – نسبت وثیقه به بدهی که در آن CDP در معرض تصفیه قرار می گیرد
3. هزینه پایداری – کارمزد اضافی به عنوان سود سالانه در بالای بدهی CDP محاسبه شده است
4. نسبت پنالتی – نسبت حداکثر دای که می تواند از یک واقعه تصفیه جمع شود

مکانیسم های ثبات قیمت

سیستم سازنده Stablecoin از عوامل بازار خارجی و انگیزه های اقتصادی برای اتصال دای به ارزش یک دلار استفاده می کند.

قیمت هدف

Dai’s Target Price دو عملکرد اصلی در Maker Platform دارد:

1. نسبت وثیقه به بدهی CDP را محاسبه کنید
2. ارزش دارایی وثیقه را در صورت تسویه حساب جهانی تعیین کنید

مکانیسم بازخورد نرخ هدف

در صورت بی ثباتی شدید بازار ، مکانیسم بازخورد نرخ هدف (TRFM) می تواند خودکار باشد. با روشن شدن ، سیستم Dai Stablecoin نرخ ثبات را تنظیم می کند تا قیمت بازار Dai را نزدیک به قیمت هدف تثبیت کند.

درگیر شدن با TRFM باعث ثابت شدن نرخ ثابت Dai به دلار آمریکا می شود اما نرخ Target را برای ایجاد انگیزه برای فعالان بازار برای حفظ قیمت Dai در قیمت هدف تغییر می دهد..

قیمت بازار به زیر قیمت هدف می رسد

اگر قیمت بازار Dai زیر قیمت هدف باشد ، TFRM نرخ هدف را افزایش می دهد.

افزایش نرخ هدف باعث گران شدن نسل Dai می شود. در همان زمان ، افزایش نرخ هدف باعث افزایش سود سرمایه از نگهداری دای می شود. افزایش سود سرمایه تقاضای کل دای را تحریک می کند.

افزایش نرخ هدف ضمن افزایش همزمان تقاضای دای ، عرضه دای را کاهش می دهد. اقتصاد پایه باید باعث شود قیمت بازار Dai به سمت قیمت هدف افزایش یابد.

قیمت بازار بالاتر از قیمت هدف صعود می کند

اگر قیمت بازار Dai بالاتر از قیمت هدف باشد ، TFRM نرخ هدف را کاهش می دهد.

کاهش نرخ هدف باعث می شود نسل Dai هزینه کمتری داشته باشد. در همان زمان ، کاهش نرخ هدف باعث کاهش سود سرمایه مربوط به نگهداری دای می شود. کاهش سود سرمایه ، تقاضای کل دای را کاهش می دهد.

کاهش نرخ هدف ضمن افزایش همزمان تقاضا برای دای ، عرضه دای را افزایش می دهد. اقتصاد پایه باید باعث شود قیمت بازار Dai به سمت قیمت هدف کاهش یابد.

پارامتر حساسیت

پارامتر حساسیت سیستم پایدار Bitcoin مقدار نرخ هدف را در پاسخ به هرگونه تغییر در قیمت بازار دای تعیین می کند.

در هر زمان پارامتر حساسیت و نرخ هدف هر دو برابر با صفر هستند ، دای به قیمت هدف فعلی متصل می شود.

حل و فصل جهانی

یک گزینه غیر متمرکز آخرین انتخاب ، تسویه حساب جهانی تضمین می کند که دارندگان Dai در شرایط اضطراری اضطراری قیمت هدف را دریافت می کنند. تسویه حساب جهانی به آرامی کل سیستم سازنده را خاموش می کند و اطمینان می دهد که همه کاربران ارزش خالص دارایی های مورد نیاز خود را دریافت می کنند.

برای ایجاد یک توافق جهانی ، رأی دهندگان MKR باید در مورد وضعیت رای دهند تا اطمینان حاصل شود که خاموش شدن سیستم واقعاً ضروری است. برخی از مواردی که ممکن است شایسته یک توافق جهانی باشد شامل بی منطقی طولانی مدت بازار ، نقض امنیت یا ارتقا up سیستم است.

Maker Platform’s Risk Factors

هیچ سیستمی کامل نیست. Maker بزرگترین عوامل خطرناک خود را در اجرای سیستم عامل خود بیان می کند. همچنین اقدامات خود را برای كاهش این عوامل خطر فهرست می كند.

1. حمله هکر مخرب – اگر قراردادهای هوشمند مستقر شده هرگونه آسیب پذیری داشته باشند ، یک رمزگذار مخرب می تواند اقدام به سرقت وثیقه های سازنده سازه کند.
2. رویداد قو سیاه – اگر اتریوم دچار یک خرابی خشن و غیرمنتظره شود ، سیستم سازنده ممکن است نتواند کنترل قیمت دارایی های سیستم را حفظ کند.
3. رقابت – کاملاً غیرمتمرکز ، سیستم Dai Stabalecoin بسیار پیچیده است. سازنده می ترسد که بازار تصمیم بگیرد با دارایی دیجیتال ساده تر و متمرکز پیش برود.
4. بازارهای غیر منطقی – اقدامات غیر منطقی بازار در مدت زمان کافی کافی می تواند باعث شود کاربران سازنده اعتماد به ثبات و نقدینگی سیستم را از دست بدهند..
5. شکست تیم سازنده – تیم مدیریت سازنده کاملاً می داند که پیامدهای نامطلوب می تواند ناشی از خطای انسانی یا عدم آمادگی برای همه شرایط باشد.

جمع آوری سرمایه و تجارت

از آنجا که دای نرم به قیمت یک دلار آمریکا متصل است ، برای معامله در نظر گرفته نشده است. برای تولید Dai ، یک مرورگر Ethereum مانند MetaMask و گشت و گذار در سکوی دای.

MKR در ابتدا در یک انجمن عمومی فروخته می شد و قبل از انتقال به سایت ، چندین پیشنهاد خصوصی داشت Openledger. در حال حاضر ، MKR و Dai از طریق صرافی غیر متمرکز Oasis (OasisDex) فروخته می شوند.

برای اتصال به OasisDex ، یک مرورگر Ethereum را باز کنید و به آن بروید OasisDex.

در حال حاضر عرضه MKR 618،228 از مجموع 1000000 مورد عرضه دارد.

نحوه ذخیره سازی Makercoin و Dai

Maker و Dai توکن های استاندارد Ethereum هستند که به استاندارد ERC-20 پایبند هستند. بنابراین ، Maker و Dai باید در کیف پول سازگار با ERC-20 مانند موارد دیگر ذخیره شوند MyEtherWallet.

با ارائه امنیت بهتر از کیف پول های نرم افزاری ، کیف پول های سخت افزاری مانند Ledger Nano S و Trezor به طور کلی ایمن ترین روش برای ذخیره نشانه های استاندارد ERC-20 هستند.

توسعه محصول

اولین پایدار کوین کاملاً غیرمتمرکز در Ethereum ، Dai رسماً در تاریخ 18 دسامبر 2017 آغاز به کار کرد.

در شش تا دوازده ماه آینده ، Maker Platforms در نظر دارد تعداد انواع وثیقه های مورد استفاده برای تولید Dai را گسترش دهد. در این لحظه ، فقط می توان از Pooled Ethereum برای ایجاد CDP و ساخت Dai استفاده کرد.

نقشه راه توسعه Maker کاملا تهاجمی است و متمرکز بر پذیرفتن گسترده Dai در طول زمان در چندین برنامه بلاکچین است.

تیم سازنده

تقریبا سه سال پیش تاسیس شد ، MakerDao به سرعت از یک تیم کوچک به بیش از سی و پنج عضو تیم تبدیل شد. MakerDao توسط Rune Christensen ، مدیر عامل و بنیانگذار آن هدایت می شود.

نتیجه

با در نظر گرفتن صحت ذخایر دلار Tether ، Maker’s Dai جایگزین پایدار Bitcoin را فراهم می کند. Maker یک سیستم پایدار کوین کاملاً قابل بازرسی و شفاف ایجاد کرده است که واقعاً غیرمتمرکز و بی اعتماد است. کل اکوسیستم بلاکچین باید از راه اندازی Dai بهره مند شود.

برای اطلاعات بیشتر ، MakerDao’s را بررسی کنید سایت اینترنتی و آن کاغذ سفید.